¿Qué son las UDIs?
Las UDIs (Unidades de Inversión) son una unidad de cuenta de valor real constante, creadas en México en 1994 tras la crisis financiera. Su valor se actualiza diariamente en función del Índice Nacional de Precios al Consumidor (INPC), que es el indicador oficial de la inflación. El valor de la UDI en pesos lo publica el Banco de México (Banxico) y varía cada día.
Las hipotecas en UDIs tienen tasas de interés más bajas en términos nominales que las hipotecas en pesos, pero el capital que debes también crece con la inflación. Esto las hace más complejas de entender pero potencialmente ventajosas en entornos de inflación controlada y plazos largos.
¿Cuándo conviene una hipoteca en UDIs?
Históricamente, las hipotecas en UDIs han resultado más baratas en total cuando la inflación se mantiene moderada (por debajo del 5% anual) durante la vida del crédito. Esto se debe a que la tasa nominal en UDIs es más baja que la de una hipoteca en pesos, y si la inflación es baja, el saldo en pesos no crece demasiado.
Sin embargo, en períodos de alta inflación, la hipoteca en UDIs puede volverse más costosa porque el saldo se actualiza al alza. Además, en los primeros años de una hipoteca en UDIs, el pago mensual puede aumentar en términos nominales (en pesos) conforme la inflación sube, lo que puede generar problemas de liquidez para el acreditado.
Cómo funciona la comparación en esta calculadora
La calculadora calcula dos amortizaciones paralelas: una en pesos a tasa fija, y una en UDIs donde el pago mensual se actualiza período a período de acuerdo con la inflación estimada que tú ingresas. El resultado muestra el pago inicial de cada opción, el saldo año por año y el total pagado estimado.
Recuerda que la inflación real puede diferir significativamente de tu estimación, lo que puede cambiar por completo cuál opción resulta más barata. Esta herramienta ilustra el mecanismo y los trade-offs, no pronostica el futuro.
Factores a considerar al elegir
- Tu tolerancia al riesgo: las UDIs implican incertidumbre sobre el pago futuro en pesos.
- La estabilidad de tu ingreso: si tu salario no crece con la inflación, una UDI puede ser difícil de pagar.
- El plazo del crédito: a mayor plazo, mayor impacto acumulado de la inflación.
- La perspectiva de inflación: si esperas inflación baja y estable, las UDIs pueden ser ventajosas.